Wil je zeker zijn dat je cadeautjes op tijd onder de kerstboom liggen? Onze winkels ontvangen jou met open armen. Nu met extra openingsuren op zondag!
  • Afhalen na 1 uur in een winkel met voorraad
  • Gratis thuislevering in België vanaf € 30
  • Ruim aanbod met 7 miljoen producten
Wil je zeker zijn dat je cadeautjes op tijd onder de kerstboom liggen? Onze winkels ontvangen jou met open armen. Nu met extra openingsuren op zondag!
  • Afhalen na 1 uur in een winkel met voorraad
  • Gratis thuislevering in België vanaf € 30
  • Ruim aanbod met 7 miljoen producten
  1. Boeken
  2. Non-fictie
  3. Wetenschap
  4. Techniek
  5. Energie
  6. Optimization Methods for Financial Index Tracking

Optimization Methods for Financial Index Tracking

From Theory to Practice

Konstantinos Benidis, Yiyong Feng, Daniel P Palomar
Paperback | Engels | Foundations and Trends(r) in Optimization | nr. 9
€ 82,45
+ 164 punten
Levertermijn 1 à 4 weken
Eenvoudig bestellen
Veilig betalen
Gratis thuislevering vanaf € 30 (via bpost)
Gratis levering in je Standaard Boekhandel

Omschrijving

Index tracking is a very popular passive investment strategy. Since an index cannot be traded directly, index tracking refers to the process of creating a portfolio that approximates its performance. A straightforward way to do that is to purchase all the assets that compose an index in appropriate quantities. However, to simplify the execution, avoid small and illiquid positions and large transaction costs, it is desired that the tracking portfolio consists of a small number of assets. Although index tracking is driven from the financial industry, it is in fact a pure signal processing problem: a regression of the financial historical data subject to some portfolio constraints with some caveats and particularities. Furthermore, the sparse index tracking problem is similar to many sparsity formulations in the signal processing area in the sense that it is a regression problem with some sparsity requirements. In its original form, sparse index tracking can be formulated as a combinatorial optimization problem. A commonly used approach is to use mixed-integer programming (MIP) to solve small sized problems. Nevertheless, MIP solvers are not applicable for high-dimensional problems since the running time can be prohibiting for practical use. This monograph provides an in-depth overview of the index tracking problem and analyzes all the caveats and practical issues an investor might have. Furthermore, it provides a unified framework for a large variety of sparse index tracking formulations. The derived algorithms are very attractive for practical use since they provide efficient tracking portfolios orders of magnitude faster than MIP solvers.

Specificaties

Betrokkenen

Auteur(s):
Uitgeverij:

Inhoud

Aantal bladzijden:
122
Taal:
Engels
Reeks:
Reeksnummer:
nr. 9

Eigenschappen

Productcode (EAN):
9781680834642
Verschijningsdatum:
7/06/2018
Uitvoering:
Paperback
Formaat:
Trade paperback (VS)
Afmetingen:
156 mm x 234 mm
Gewicht:
185 g
Standaard Boekhandel

Alleen bij Standaard Boekhandel

+ 164 punten op je klantenkaart van Standaard Boekhandel
E-BOOK ACTIE

Tot meer dan 50% korting

op een selectie e-books
E-BOOK ACTIE
E-book kortingen
Standaard Boekhandel

Beoordelingen

We publiceren alleen reviews die voldoen aan de voorwaarden voor reviews. Bekijk onze voorwaarden voor reviews.