Bedankt voor het vertrouwen het afgelopen jaar! Om jou te bedanken bieden we GRATIS verzending aan op alles gedurende de hele maand januari.

Afhalen na 1 uur in een winkel met voorraad
Gratis thuislevering in België
Ruim aanbod met 7 miljoen producten

Bedankt voor het vertrouwen het afgelopen jaar! Om jou te bedanken bieden we GRATIS verzending aan op alles gedurende de hele maand januari.

Afhalen na 1 uur in een winkel met voorraad
Gratis thuislevering in België
Ruim aanbod met 7 miljoen producten

Winkels

Verlanglijstje

Winkels

Verlanglijstje

Zoeken

Volg ons op

Wist je dat er in Vlaanderen voor iedereen een Standaard Boekhandel is binnen een straal van 7 km?

Zoek een winkel

€ 38,45

+ 76 punten

Levertermijn 1 à 4 weken

Eenvoudig bestellen

Veilig betalen

In januari gratis thuislevering in België (via bpost)

Gratis levering in je Standaard Boekhandel

Omschrijving

The devastating impacts of the recent global financial crisis underscore the need for both financial institutions and banking supervision to develop more appropriate credit risk models to ensure the stability of the financial system. This work contributes to quantitative credit portfolio risk modeling in three ways. First, it introduces a general credit portfolio modeling concept that comprises specific credit risk management models as special cases. Second, analytical techniques are presented for specifying asset correlations in a credit portfolio through systematic factors. Finally, a new approach for clustering of obligors in a credit portfolio is proposed using threshold accepting, a stochastic optimization technique. In particular, a computationally tractable technique to validate ex-post the precision of the clustering system is suggested and applied to a real world retail credit portfolio. The contributions of this book should provide benefit to practitioners, academics and graduate students in the field of financial risk management.